ما هو متوسط التكلفة بالدولار؟
إذا كنت ستحصل على ميراث كبير يومًا ما وقررت استثمار هذا المال في سوق الأوراق المالية، فهل ستستثمر هذا المبلغ دفعة واحدة أو سيكون من المنطقي تقسيم المبلغ إلى مبالغ أصغر واستثمار مبلغ محدد بانتظام؟
من خلال الاستثمار في فترات منتظمة، يمكنك تجنب مخاطر استثمار جميع أموالك عند ارتفاع أو انخفاض السوق.
مما يُعرف بمتوسط التكلفة بالدولار، وهو تقسيم إجمالي مبلغ الاستثمار إلى أجزاء متساوية واستثمارهم على فترات منتظمة بدلاً من استثمار إجمالي المبلغ مرة واحدة.
ما هي فوائد متوسط التكلفة بالدولار؟
متوسط التكلفة بالدولار له فوائد متعددة على عكس الاستثمار على دفعة واحدة. فالتوسّط بتكلفة الدولار يمكن أن تساعدك في طرق عديدة.
تقلل تأثير التقلبات في السوق
يمكن أن يساعدك هذا النهج في تقليل تأثير تقلبات السوق على استثماراتك، حيث إنك لا تستثمر كل أموالك في وقت واحد عند ارتفاع او انخفاض السوق. من خلال الاستثمار بهذه الطريقة، فأنت في الأساس تستثمر بمتوسط التكلفة على المدي الطويل.
يمنعك من اتخاذ قرارات عاطفية
عندما تستثمر عن طريق التوسّط بتكلفة الدولار، فأنت تضمن أنك تستثمر مبالغ ثابتة من المال على فترات منتظمة، وبالتالي، تتجنب أي قرارات عاطفية مثل بيع جميع أسهمك عندما ينخفض سعر السهم انخفاض حاد، والعكس صحيح.
بعض الأمثلة التي يمكن أن توضح فكرة متوسط التكلفة بالدولار
تخيل أن لديك ١٠،٠٠ جنيه للاستثمار، وتريد استثمارها في سهم يبلغ سعره حاليًا ١٠٠ جنيه للسهم الواحد. فيما يلي سيناريوهان محتملة لهذا الموقف لفهم الفكرة بشكل افضل:
السيناريو الاول: الشراء مرة واحدة
إذا استثمرت 10000 بالكامل دفعة واحدة بالسعر الحالي للسهم، فسينتهي بك الأمر بـ 100 سهم. وهذه هي المعادلة لتوضيحها:
إجمالي قيمة الاستثمار / سعر السهم = عدد الأسهم
10,000 جنيه / 100 جنيه / سهم = 100 سهم
السيناريو الثاني: استخدام توسط التلفة بالدولار
في هذا السيناريو، يتم استخدام متوسط التكلفة بالدولار في سوق متغير.
السوق المتغير هو سوق تتغير فيه أسعار الأسهم باستمرار، لذا في هذا المثال، يتغير سعر السهم أعلى وأدنى من 100 جنيه. فيما يلي نتائج استثمارك إذا قسمت 10000 جنيه مصري إلى مبالغ أصغر واستثمرتها على فترات منتظمة:
في هذا السيناريو حيث تنخفض الأسعار، سيسمح لك متوسط التلفة بالدولار بالاستفادة من هذا التغير في السعر حتى تتمكن من شراء 102 سهم بدلاً من 100 سهم في سيناريو الاول وبمتوسط سعر 98.75 جنيه للسهم بدلاً من ١٠٠ جنيه في السيناريو الاول، لذلك فإن متوسط التلفة بالدولار يسمح لك بشراء المزيد من الأسهم بأموال أقل من سيناريو شراء كل الاسهم مرة واحدة.
هل التوسّط بمبلغ ثابت القرار الصحيح لك؟
يمكن أن يكون متوسط تكلفة الدولار إستراتيجية جيدة للمستثمرين الجدد والذين يشعرون بعدم الارتياح لفكرة استثمار مبلغ كبير من المال دفعة واحدة.
يمكن أن تكون أيضًا استراتيجية جيدة لأولئك الذين يستثمرون على المدى الطويل، حيث تتيح لهم الاستفادة من تقلبات السوق بمرور الوقت.
الخلاصة
من المهم ملاحظة أن متوسط التكلفة بالدولار لا يضمن الربح أو الحماية من الخسائر وقد يتسبب في خسارة فرصة شراء الأسهم منخفضة السعر في فترات ارتفاع الأسعار.
ومع ذلك، فهي ببساطة طريقة لإدارة وتقليل المخاطر وربما التخفيف من تأثير تقلبات السوق والقرارات العاطفية على استثماراتك.
